El porcentaje de inversores conservadores ha caído once puntos en los últimos diez años, al pasar de representar el 44% del total en 2012 al 33% actual, según destaca la VI edición del estudio de opinión ‘Partícipes: visión sobre los fondos de inversión y sus gestores’, elaborado por el Observatorio Inverco.
Concretamente, la mitad de los partícipes se consideran de perfil moderado, mientras que el 33% se describe como conservador y el 17%, como dinámico.
El presidente de Inverco, Ángel Martínez-Aldama, ha hecho referencia durante la presentación del estudio a la evolución a la baja de los perfiles más conservadores, y cree que se debe al mayor horizonte temporal, a una mayor diversificación y a la mayor utilización de la gestión discrecional de carteras, entre otros factores. «Todos esos factores indican que la evolución va a ir a la baja», ha señalado.
Los perfiles moderados han aumentado tres puntos desde 2012, si bien los dinámicos han pasado de representar el 9% del total hace diez años hasta el 17% actual.
En la última década también han cambiado las prioridades de los inversores: ahora valoran más la seguridad frente a la rentabilidad, que era su principal interés en 2012 y ahora cae al segundo lugar. En tercer lugar, los partícipes sitúan el servicio, frente a la transparencia que destacaban hace diez años.
Respecto a la fiscalidad de los vehículos, el 64% sabe ahora que no hay que pagar impuestos hasta el reembolso de la inversión, cuatro puntos más que en 2012, y el 60% conoce que se puede traspasar el dinero de un fondo a otro sin coste fiscal, frente el 43% de hace diez años.
El informe destaca también que el 86% de los partícipes encuestados lee el folleto del fondo, seis puntos más, en tanto que el 73% revisa la información periódica, en comparación con el 65% que lo hacía en 2012. La diferencia más significativa se da en el porcentaje de encuestados que comprende la información, que ha pasado del 44% al 69%.
